GLOBAL SERVICE/ INDUSTRY
IFRS - La evolución de la
Contabilidad y Auditoría
Orlando Jeria Garay, socio Auditoría
Octubre 2004
AUDIT / TAX / ADVISORY
Introducción: Ley Sarbanes Oxley
2
 Escándalos Financieros
 Razón Principal de esta Ley: restaurar la Confianza del
Sistema Económico
 Contenido de la Ley: Incorpora una serie de
regulaciones y medidas drásticas contra las malas
prácticas de negocios
Adicionalmente, esta Ley fija ciertos estándares
en la práctica de la Auditoría
¿Qué es la ley Sarbanes Oxley?
3
Es una ley de transparencia y control, emitida por el
Gobierno de los Estados Unidos de América, el 30 de julio
del 2002, como resultado de una serie de escándalos
corporativos
que
afectaron
a
ciertas
empresas
estadounidenses a finales del 2001, producto de quiebras,
fraudes y otros manejos administrativos no apropiados.
Se considera como la más profunda reforma a las
prácticas de negocio desde 1934
Estructura de la ley
4
 Título I: Junta de Supervisión de Firmas de
Contabilidad Pública
 Título II: Independencia de los Auditores
 Título III: Responsabilidad Corporativa
 Título IV: Revelaciones Financiera Mejoradas
 Título V: Conflicto de Intereses de los Analistas
Estructura de la ley
5
 Título VI: Recursos y Autoridad de la Comisión
 Título VII: Estudios e Informes
 Título VIII y XI: Responsabilidad Corporativa y
Fraude Criminal; Fraude y Responsabilidad
Corporativa
 Título IX: Mejoramiento de Sanciones por
Crímenes de Cuello y Corbata
 Título X: Declaraciones de Impuestos
Corporativos
 Título XI: “Accountability” de Fraudes Corporativos
Aplicación
6
 La Ley se aplica a todas las empresas norteamericanas y
extranjeras que cotizan en la bolsa de valores de Estados
Unidos (empresas públicas). Esto incluye a:
 La Casa Matriz
 sus subsidiarias y
 sus afiliadas
 Las empresas chilenas deberán cumplir con la Ley Sarbanes
Oxley si:
 Cotizan en la bolsa de Estados Unidos
 Son subsidiarias de empresas (Casa Matriz) que
cotizan en la bolsa de Estados Unidos
Título I: Junta de Supervisión de Firmas de
Contabilidad Pública - PCAOB
7
La ley establece la creación de la Junta de Supervisión de
Firmas de Contabilidad Pública “PCAOB”
• Inicio actividades: 25 de Abril 2003
• Ámbito de Poderes de la Junta:
•Registro de firmas de contabilidad pública (firmas
registradas)
• Inspección de firmas registradas.
• Aplicación de sanciones y medidas disciplinarias
• Estándares de Control de Calidad
• Estándares de Ética
Título II: Independencia de los Auditores
• Actividades prohibidas
 Servicios de contabilidad (outsourcing)
 Diseño de sistemas de información financiera
 Valuaciones
 Servicios actuariales
 Auditoría interna
 Asesoría como director, funcionario o empleado
 Servicios de banca de inversión
 Consejería legal (actuar como asesor en el área impositiva o
laboral si es permitido)
 Otros servicios que la junta determine.
• Actividades que requieren preaprobación
• Conflictos de Interés
8
Título III: Responsabilidad Corporativa
Sección 302: Responsabilidad
Corporativa por Informes financieros
9
Sección 302: Responsabilidad Corporativa por Informes
Financieros
En cada informe (trimestral y anual), el ejecutivo principal
(CEO) y el ejecutivo financiero (CFO) debe afirmar que…
 Ha revisado el informe que se presenta
 Sobre la base de su conocimiento, el informe no contiene
ninguna afirmación falsa respecto de un hecho material
 Sobre la base de su conocimiento, los estados financieros y
otra información financiera incluida en el informe, presentan
razonablemente en todos sus aspectos materiales la condición
financiera, los resultados de las operaciones y el flujo de
efectivo, del período presentado
10
Sección 302: Responsabilidad Corporativa por Informes
Financieros (continuación)
11
 Él y los otros funcionarios certificadores son responsables
del establecimiento y mantención de “controles y
procedimientos de revelaciones” del emisor;
 Él y los otros funcionarios certificadores han diseñado tales
controles y procedimientos de revelaciones para asegurar
que la información material sea conocida;
 Él y los otros funcionarios certificadores han evaluado la
efectividad de los controles de revelaciones de la entidad
 Han presentado en su informe sus conclusiones respecto a
la eficacia de los “Controles y Procedimientos de
Revelación” basado en la evaluación ; y
Sección 302: Responsabilidad Corporativa por Informes
Financieros (continuación)
 Han revelado a los auditores independientes y al comité de
auditoría del emisor:
• Deficiencias significativas en el diseño u operación de
los controles internos
• Cualquier fraude que involucre gerentes u otros
empleados que tengan un rol significativo en los
controles internos del emisor
 Han indicado en el informe si hubo o no cambios
significativos en los controles internos.
12
Sección 302: Modelo de Certificado
13
Yo, Mr. Xxxx Xxxxx, certifica que:
1. He revisado este informe anual de ZZZZ Corporation preparado en la Forma 40-F;
2. Sobre la base de mi conocimiento, este informe anual no incluye afirmaciones falsas
respecto de un hecho material, ni omite declarar algún hecho significativo necesario para
hacer las afirmaciones efectuadas, a la luz de las circunstancias bajo las cuales se hicieron
las afirmaciones, no son erróneas con respecto al período cubierto por este informe anual;
3. Sobre la base de mi conocimiento, los estados financieros, y otra información financiera
incluida en el informe anual, presentan razonablemente, en todos sus aspectos significativos,
los resultados de las operaciones y el flujo de efectivo de la compañía registrada por los
períodos presentados en este informe anual;
4. Los demás funcionarios certificadores de la compañía registrada y yo somos responsables
de establecer y mantener controles y procedimientos de revelación (según se define en las
Reglas de la Ley de Valores 13a-14 y 15d-14) para la compañía registrada y hemos:
a) diseñado dichos controles y procedimientos para asegurar que la información
material relacionada con la compañía registrada, incluidas sus subsidiarias consolidadas, nos
es informada por otras personas al interior de estas entidades, en especial durante el período
en el que se prepara este informe anual;
Sección 302: Modelo de Certificado (continuación)
b) evaluado la efectividad de los controles y procedimientos de revelación de la
compañía registrada, a una fecha 90 días anterior a la fecha de presentación de este
informe anual (la “Fecha de Evaluación”); y
c) presentado en este informe anual nuestras conclusiones respecto de la
eficacia de los controles y procedimientos de revelación a la Fecha de Evaluación;
5. Los demás funcionarios certificadores de la compañía registrada y yo, hemos revelado,
sobre la base de nuestra evaluación más reciente, a los auditores de la compañía
registrada y al comité de auditoría del directorio de la compañía registrada, lo siguiente:
a) todas las deficiencias significativas en el diseño o en la operación de los controles
internos que podrían afectar negativamente la capacidad de la compañía registrada para
registrar, resumir y reportar información financiera, y hemos identificado todas las
debilidades a materiales en los controles internos para los auditores de la compañía
registrada; y
b) cualquier fraude, material o no, que involucre a la administración o a otros empleados
que jueguen un papel significativo en los controles internos de la compañía registrada; y
14
Sección 302: Modelo de Certificado (continuación)
15
6. Los demás funcionarios certificadores de la compañía registrada y yo hemos indicado
en este informe anual, si existieron cambios en los controles internos o en otros factores
que pudieran afectar significativamente los controles internos después de la fecha de
nuestra evaluación más reciente, incluidas las acciones correctivas respecto de las
deficiencias significativas y debilidades materiales.
Fecha:
Chief Executive Officer
Sección 302: Responsabilidad Corporativa por Informes
Financieros (continuación)
La administración debe implantar controles internos y
procedimientos que aseguren que la información financiera es
procesada, registrada y revelada de acuerdo a la normativa de
la SEC. Estos controles reciben el nombre de “Controles y
Procedimientos de Revelación”.
16
Título IV: Revelaciones Financieras Mejoradas
17
Sección 404: Evaluación Gerencial de los
Controles Internos
404 (a) De la Administración
404 (b) Del Auditor Externo
Sección 404: Evaluación Gerencial de los Controles Internos
18
Controles y procedimientos para informes financieros
 Las transacciones están adecuadamente autorizadas,
 Los activos están adecuadamente protegidos contra uso no
autorizado o inadecuado.
 Que las transacciones están adecuadamente registradas.
Sección 404: Evaluación Gerencial de los Controles Internos
(continuación)
19
Requerimientos de Informes y Revelación
404 (a) De la Administración
 La administración es responsable por establecer y mantener
controles y procedimientos internos adecuados para los
informes financieros
 Evaluación de la administración al cierre del año fiscal
respecto de la efectividad de los controles y procedimientos
internos para los informes financieros.
Sección 404: Evaluación Gerencial de los Controles Internos
(continuación)
20
404 (b) Del Auditor Externo
Su reporte incluirá:
 La responsabilidad de la administración respecto de la
estructura y procedimientos de control interno para informes
financieros.
 Evaluación de la efectividad de dicha estructura y
procedimientos
Sección 404: Evaluación Gerencial de los Controles Internos
(continuación)
21
Resumen de las evaluaciones
1. Por ejecutivos financieros, con respecto de los controles y
procedimientos de revelación requeridos por las reglas de la sección 302.
2.Por la administración, con respecto a los controles y procedimientos
internos para los informes financieros según la sección 404, y
3. Por el auditor independiente a fin de certificar las afirmaciones de la
administración de acuerdo con la sección 404.
Sección 404: Evaluación Gerencial de los Controles Internos
(continuación)
Enfoque COSO
Para el cumplimiento de la sección 404 es necesario contar
con un Marco General de Control Interno que entregue
criterios objetivos para que sean medidos y evaluados
22
Enfoque COSO
23
Año 1992:
Committee of Sponsoring Organizations of the Treadway Commission (COSO):
American Accounting Association (AAA)
American Institute of Certified Public
Accountants (AICPA)
Financial Executive Institute (FAI)
Institute of Internal Auditors (IIA)
Institute of Management Accountants
Años 2000 y 2001:
Fraudes Financieros en EE.UU.
Año 2002:
Ley Sarbanes & Oxley
(IMA)
Enfoque COSO (continuación)
24
Enfoque COSO (continuación)
25
Cada entidad tiene una misión, la cual determina sus objetivos y
las estrategias para alcanzarlos. Los objetivos pueden
establecerse para la organización como un conjunto o dirigirse a
determinadas actividades dentro de las mismas.
Los objetivos pueden clasificarse en tres categorías:
Operacionales: Referente a la utilización eficaz y eficiente de los
recursos de la entidad.
Información Financiera: Referente a la preparación y publicación de
estados financieros fiables.
Cumplimiento: Referente al cumplimiento por parte de la entidad de las
leyes y normas que le sean aplicables.
Enfoque COSO (continuación)
26
Componentes del Control
Entorno de Control
El entorno de control como el núcleo de un negocio, es su personal (atributos individuales,
integridad, valores éticos y profesionalismo) y el entorno en el cual trabaja.
Evaluación de Riesgos.
La entidad debe conocer y abordar los riesgos con los que se enfrenta. Ha de fijar objetivos
por procesos e identificar, analizar y tratar los riesgos.
Actividades de Control.
Políticas y procedimientos que ayuden a conseguir una seguridad razonable de que se llevan a
cabo de forma eficaz las acciones consideradas necesarias para afrontar los riesgos que
existen respecto a la consecución de los objetivos de la entidad.
Monitoreo
El proceso ha de ser supervisado, introduciéndose las modificaciones pertinentes cuando se
estime oportuno.
Información y Comunicación.
Los sistemas de información permiten que el personal intercambie la información requerida para
desarrollar, gestionar y controlar sus operaciones.
Mejorando las Revelaciones financieras
CODIGO DE ETICA (Sección 406)
Se entienden como los estándares razonables necesarios para:

Mantener una conducta honesta y ética incluyendo los conflictos de
interés reales o aparentes
Emisión
completa, oportuna, y comprensible de los reportes financieros
Cumplimiento
con las normas y regulaciones
Análisis de Conflictos de Interés (Sección 501)
Delitos de “Cuello y Corbata” (Título VIII)

Multas y penalidades
27
28
Carta Abierta de KPMG
Carta Abierta
A fines de Agosto 2004 KPMG recibió la Inspección limitada de
la PCAOB (Junta de Vigilancia de Contabilidad)
Nuestro Compromiso:
Rendimiento con Integridad
Separación de la Administración de Riesgos y la Supervisión de
Calidad respecto de la Administración de Negocios de KPMG
Desarrollo de Sentinel
La anticipada adopción de SAS 99
29
Carta Abierta (continuación)
30
Nuestro Enfoque en la Calidad:
 Cargo de trabajo de Socio y Gerente
 Red de socio revisor de Provisiones Tributarias
 Capacitación de Auditoría y Socios de Metodología
 Consejo de Calidad de Auditoría
Carta Abierta (continuación)
Reconstruir la Credibilidad en la Profesión:
 La iniciativa Global sobre Liderazgo y Etica de Negocios
 El Instituto de Comités de Auditoría de KPMG (ICA)
 El Instituto 404
31
32
33
Conclusiones
Conclusiones
 La Ley involucra a: Las empresas, Ejecutivos Superiores, Gobiernos
Corporativos, Comités de Auditoría, Agentes de Valores, Abogados,
Corredores de bolsa, Agencias Clasificadoras de Riesgo, Bancos de
Inversión, Agentes de Valores; y cualquiera que participe en situaciones
de fraude dentro de las empresas.
 Las compañías auditoras no son las únicas llamadas a iniciar un proceso
de cambio
 Fortalecimiento del Control Interno
 Fortalecimiento del Gobierno Corporativo
 Administración de Riesgos
 La Ley Sarbanes Oxley tiene un alcance extraterritorial.
34
Descargar

kpmg - SOFOFA – Impulsando el Crecimiento de Chile