Las Finanzas Personales y la Bolsa
Nicolás Litvinoff, autor del libro “Es tu Dinero!”.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
La Bolsa: es una timba?
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Comentario1:
Hay que dedicarse a laburar. Esta probado que un simio puede invertir en bolsa tan bien
como el mejor experto. Es una timba. Hay que invertir en capital productivo y dejarse de
hinchar pensando que la guita se multiplica sola. Si fuera por mí cerraría todas las bolsas y
mandaría a las financieras a plantar maíz con los dedos.
Comentario2:
La Bolsa es un CASINO mas sofisticado. Y como todo Casino, para poder ganar en el
necesitas cálculos y estadísticas (esta es la base de los casinos) e información para saber
que y donde apostar. La bolsa se basa en apuestas y en un valor que se le agrega a las
compañías de acuerdo a la demanda que van teniendo. Valor que siempre es manipulado
como lo hacen los Grandes Bancos e inversores en conjunto. PARA PODER GANAR,
SIEMPRE ALGUIEN TIENE QUE PERDER…! Concepto básico de cualquier CASINO… Si
se animan a perder, pueden jugar. Te lo dice alguien que tiene experiencia en la Bolsa.
Tengo un 401K y yo como millones de otros perdimos el 40% gracias a un casino
obligatoria como son los planes 401k y el sistema jubilatorio por estos lados. La mejor
inversión es el ahorro y la salud. La pregunta es, en que ahorro y como hago para tener
mejor salud. Ese es otro capitulo y otro precio!
Comentario3:
Sr- Litvinoff. Discúlpeme, pero se olvido un tips y es fundamental y es; Sepa lo que sepa de
la bolsa, estudie todo lo que tenga que estudiar sobre acciones, aun bien preparado,
JAMAS VA A GANAR UN PESO EN LA BOLSA. Todo es humo, señor, no trate de vender lo
que es invendible.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
De la ignorancia al Coaching Financiero
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
La riqueza se genera cuando a partir de
pequeños esfuerzos se logran grandes
resultados. La pobreza aparece cuando a partir
de grandes esfuerzos se logran resultados
insignificantes.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Porque fracasan los inversores
bursátiles
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
1) El error de generalizar el éxito basado en la intuición
Cuando una persona se acerca a la bolsa, generalmente lo hace
luego de haber tenido éxito en su profesión. Muchas veces este
éxito profesional está basado en la intuición: el haber encontrado
un nicho de mercado para su PYME, el haber invertido en
propiedades en un momento difícil o cualquier otro ejemplo
relacionado.
El pensamiento inmediato es que este éxito basado en la intuición
puede ser replicado en el mercado de acciones: de hecho
muchas veces antes nuestro protagonista pensó que el mercado
iba a reaccionar de una determinada manera ante noticias que
aparecieron y esa visión fue corroborada: “como hubiese
ganado dinero en caso de haber invertido, estoy perdiendo
mucha plata por estar afuera!”-piensa, ignorando que perder no
es lo mismo que dejar de ganar.
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El error de este razonamiento es no tener en cuenta que la bolsa
es totalmente distinta al resto de los negocios: por algo se habla
de economía real y economía financiera.
La economía real tiene que ver con las operaciones de bienes y
servicios que se llevan a cabo en un país determinado. La
economía financiera está relacionada con las finanzas que
pueden traer aparejadas esas operaciones o simplemente con
posiciones que pueden incluso no tener nada que ver con las
mismas.
Sabiendo de este error tan común que comenten miles de
personas por día, existen en la economía financiera una gran
cantidad de astutos y experimentados inversores que o bien usan
variables técnicas que logran aislar el aspecto emocional de las
inversiones o bien se basan en una intuición que desarrollaron
luego de años, décadas de experiencia bursátil.
Querer trasladar el éxito basado en la intuición en la economía
real a la economía financiera es un error común que puede costar
muy caro.
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El error de menospreciar el tiempo de aprendizaje.
Es común establecer la edad de oro para el hombre en temas
económicos entre los 30 y los 45 años. Se dice que en esa etapa
es cuando más dinero gana y debe aprovecharla al máximo. Por
supuesto, esto es en promedio y también existen muchos casos
de millonarios jóvenes o más maduros.
La razón de que esto suceda es muy simple: se dice que el
hombre tarda aproximadamente 10 años en dominar su oficio,
entender las variables y ponerlas a su favor para maximizar sus
ganancias y construir múltiples fuentes de ingresos.
Ahora bien, cuando un inversor acude a la bolsa por primera vez lo
hace (aunque muchos lo nieguen) creyendo íntimamente que va a
hacerse millonario en un par de meses, un año a lo sumo.
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Por qué se tiende a subestimar el tiempo que lleva entender este negocio?
La respuesta podría ser muy compleja, pero mi opinión es que juegan dos
factores que se retroalimentan como si fuesen una maquinaria infernal: por
una lado el interés de los inversores astutos que buscan atraer nuevos e
inexpertos jugadores al mercado (con intenciones nada…santas) y por el
otro nuevamente la parte emocional del propio individuo que escucha
historias de “millonarios en un minuto” y leé las noticias de los medios
especializados (que no ayudan mucho a los principiantes) sobre los papeles
que más subieron en el día gracias a anuncios de ganancias o fusiones entre
empresas.
Aprender a invertir en bolsa no es algo que se aprende de un día para el
otro. Tomarlo como una profesión cualquiera, y trazarse un horizonte de 10
años para aprender a dominar este negocio puede sonar demasiado tiempo
para muchos.
Pero las ganancias, una vez transcurrido ese tiempo y asimilada la
experiencia, pueden ser mucho mejor que en la mayoría de los otros oficios,
no solo teniendo en cuenta el dinero a obtener sino también el poco tiempo
que hay que dedica para obtener estos beneficios.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Consejos para aquellos inversores
potencialmente exitosos.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Abandonar el Rol de la Víctima.
En cuestiones de finanzas e inversiones, el común de las
personas tiende a considerarse víctima de la situación y a culpar
a los factores “externos” de las causas de los problemas que
enfrenta y no puede resolver.
Culpar al País, al Gobierno, a la empresa en la que se trabaja o
hasta algún socio estafador por la insatisfacción económica
personal es algo muy cómodo y facilista, dado que se traslada la
responsabilidad de la situación a un “otro”.
El problema de esto es que inhabilita posibilidades de
transformación, y deja a la “víctima” en el mismo lugar de siempre
repitiendo una y otra vez las situaciones que dice aborrecer.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Derribar las creencias disfuncionales.
Mucha gente piensa que la Bolsa es una timba, que los bancos
son unos ladrones, que en este país no se puede invertir, que
no se puede poner un negocio porque los impuestos son muy
altos, etc…
El resultado de estos pensamientos disfuncionales es la
parálisis que lleva a perder el poder adquisitivo del dinero
mientras se ve como otras personas que se animaron obtienen
rentabilidades de tres dígitos invirtiendo en el Merval, en la
construcción o poniendo el dinero en PYMES que alcanzan el
éxito explotando nuevos nichos de mercado.
Cuestionar los mitos populares con respecto a como obtener
fuentes de ingresos puede muchas veces ser una decisión
inteligente.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Combatir la ceguera cognitiva
Hay cosas que sabemos que no sabemos pero otras que no
sabemos que sabemos.
Para poder aprender hace falta una declaración de ignorancia
¿Se imaginan a aquellos que exclaman enfáticamente “la bolsa
es una timba!” pensándolo dos veces, haciendo una pausa y
declarándose luego ignorantes en este tema? Porque este es el
primer paso honesto para aprender cualquier cosa que nos
interese: primero declarar nuestra ignorancia para luego
comenzar a aprender.
En este caso hablamos de la ignorancia no como lo opuesto al
aprendizaje, sino como el “umbral del aprendizaje”.
Aprender es introducirse en un dominio de acción en que
aceptamos no saber.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Darle al dinero la importancia que se merece.
Gran cantidad de personas dicen que el aspecto monetario no es
importante en su vida y por tal motivo no les interesa aprender
como controlar, ahorrar, invertir, ganar, proteger y compartir el
dinero. Lamentablemente, la mayoría de los que exclaman esto
terminan trabajando 12 horas por día, temerosos que la empresa
los despida, con solo una semana de vacaciones al año y todo para
poder pagar los gastos indispensables para cubrir sus necesidades
básicas sin poder ahorrar ni darse ningún gusto.
Vivimos en una economía capitalista en la cuál debemos
necesariamente darle al dinero la importancia que se merece en
nuestras vidas.
La idea es simplemente poner a trabajar el dinero para nosotros en
vez de tener que trabajar para él
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Realice un riguroso Paper Trading para conocerse mejor.
El Paper Trading consiste en realizar simulacros de operaciones con
dinero virtual antes de comenzar la operatoria real. La mayoría de
los brokers online facilitan este proceso, brindándoles a sus
clientes acceso a plataformas muy similares a las reales, para que
el mismo gane experiencia en cuanto a la carga y ejecución de
órdenes, seguimiento de las operaciones, visualización de los
gráficos, etc…
Sabido es que no es tan sencillo replicar los éxitos que se logran en
Paper Trading en el mercado real (en el simulacro, por el solo
hecho de saber que no está invirtiendo dinero real, el inversor
suele ser muy valiente para dejar correr las ganancias y muy
medido para asumir las pérdidas), pero no obstante ello, es
altamente aconsejable dedicarle al menos 2 meses a esta
actividad antes de “salir a la cancha”.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Búsquese un Coach para los primeros pasos.
Muchos de los inversores que llegan invertir su dinero en el mercado de acciones lo
hace luego de haber recorrido exitosamente su carrera profesional, y tras haber
acumulado un excedente de capital. Este éxito anterior los lleva a pensar que
pueden replicar fácilmente lo hecho en su trabajo en el mercado de acciones.
La realidad marca que el mercado de capitales es un universo totalmente distinto al
resto, y que un inversor debe ser prudente y buscar gente que tenga experiencia
y que haya “sobrevivido varias batallas” para que lo asesore en sus primeros
pasos.
Creer que ya se entendió como viene la mano solo porque las primeras operaciones
salieron bien es la causa mas común por lo cuál los inversores inexpertos
incurren en pérdidas astronómicas y son “limpiados” rápidamente por el
mercado.
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Déle la importancia que se merece al tema de los costos transaccionales.
Un error muy común en los inversores que hacen sus primeras armas es creer
que los costos financieros “son igual en todos lados”, y por ende no vale la pena
molestarse en buscar precios.
A veces incluso les llega información de brokers que cobran más barato pero los
descartan por pensar que “lo barato sale caro”, creyendo (erróneamente) que
mientras más les cobren más seguros están.
Luego de estar operando un tiempo, irremediablemente el inversor inteligente se
da cuenta de la importancia de los costos transaccionales (costo de comisión
por operación, fee de mantenimiento de cuenta, porcentaje sobre cupones
cobrados) y logra bajar drásticamente los mismos, muchas veces manteniendo
incluso la calidad del servicio.
Es mejor no perder tiempo y darle a este tema la importancia que se merece
antes de comenzar a operar.
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Sea lo más curioso posible.
“La curiosidad mató al gato” es un dicho popular que francamente no
aplica en lo referente a la bolsa. Durante toda la carrera inversora pero
principalmente en los comienzos, un inversor debe ser
extremadamente curioso de los movimientos, acontecimientos, y
circunstancias que suceden a su alrededor.
Así es como preguntando se aprende, es muy útil participar de chats,
foros de discusión y cursos de capacitación en donde conseguir
evacuar dudas y contar al mismo tiempo con un grupo de contención
con el cuál compartir sus experiencias.
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Sea disciplinado y coherente aún antes de comenzar a operar.
Invertir los ahorros en el mercado y lograr con ello rentabilidades
extraordinarias es un trabajo un tanto extraño: no se cuenta con jefes,
viajes hasta la oficina ni clientes.
Por lo tanto, el inversor se encuentra trabajando en “relación de
independencia”, y no tiene nadie que lo controle en cuanto a la
rigurosidad con la cuál lleva a cabo su tarea.
Sea disciplinado con los horarios, ya que es aconsejable estar frente a la
pantalla de cotizaciones al menos media hora en tres momentos
distintos de la rueda de operaciones: en la apertura, promediando la
jornada y sobre el cierre.
Perderse alguno de estos momentos es muchas veces similar a entrar a
la sala de cine con la película ya empezada.
Por último, respete en caliente las decisiones tomadas en frío. El
momento ideal para llevar a cabo el research es cuando la bolsa no
está operando, para luego ejecutar las ideas en horario de mercado.
Si logra disciplina y coherencia, tendrá el éxito prácticamente
asegurado.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Realice diferentes researchs pero no se deje influenciar por
ellos.
Nadie discute la importancia de leer researchs realizados por
brokers y consultoras: las distintas opiniones pueden servir
para armar la propia. Pero muchos inversores se dejan
influenciar demasiado por lo que leen sin saber que muchas
veces esos researchs son elaborados con algún interés de
por medio (no sería disparatado pensar que un broker tiene
para vender una gran posición de acciones de la empresa X y
emite un research recomendando su compra para poder
lograr un mejor precio, de hecho algo similar ocurrió hace
muy poco con un importante broker americano).
Los researchs sirven pero solo para cruzar opiniones propias con
las de los analistas. Si el inversor no sabe que hacer y decide
realizar una operación luego de leer un research…es
aconsejable que se abstenga.
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No espere un rendimiento fijo y constante por sobre lo
invertido.
Las acciones son consideradas una inversión de renta variable, por
el contrario de los bonos, que son de renta fija.
Esto quiere decir que es prácticamente imposible tener un
rendimiento parejo y previsible en lo que respecta a la inversión en
acciones, por más que encuentre una cotización que viene siendo
regular en los últimos tiempos.
Si ud. necesita el dinero proveniente de la rentabilidad de su
inversión para vivir (pagar cuentas, alquiler, etc…) las acciones no
es una buena opción, ya que no es posible tener certeza de cuanto
lo ingresará (ni siquiera es posible tener certeza de que algo le
ingresará) y se puede ver obligado a malvender su posición para
poder hacerse del cash.
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No proyecte rendimientos futuros basándose en
rendimientos pasados.
La tentación es grande: si en los primeros tres meses del año
mis acciones subieron un 6%, entonces llegaré a Diciembre
con un 24% de ganancia…
Esto para los profesionales de las finanzas es considerado
prácticamente como un pecado, ya que no se puede saber a
ciencia cierta que el pasado se repetirá y menos en el corto
plazo. Aprenda a separar entre lo que pasó y las expectativas
de acá en más.
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Las Finanzas Personales y la Bolsa
Que una acción haya bajado mucho no significa
necesariamente que vaya a subir.
Un error muy común entre inversores amateurs es pensar que
porque una acción bajó fuerte de precio tiene que subir. Muchos
piensan y hacen cuentas de cuanto van a ganar cuando la
acción “recupere” su precio pre-caída, sin darse cuenta que
muchas veces las expectativas con respecto al negocio de esa
empresa se modificaron sensiblemente, y que por ello existe la
firme posibilidad que la acción nunca recupere sus máximos ni
mucho menos.
Aprenda a mirar “de aquí en más”, y podrá ahorrarse muchos
disgustos.
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